הגנה על תיק וניהול סיכונים
הגנה על תיק קיים, ניהול סיכונים, גידור והתמודדות עם ירידות בשווקים.
ניהול סיכונים בהשקעות: המדריך המלא
מהו ניהול סיכונים בהשקעות: סוגי הסיכון המרכזיים, המדדים שבהם נמדד סיכון, כיצד נקבעת רמת הסיכון של המשקיע, והכלים המקובלים לניהול הסיכון בתיק.
למידע נוסף
מה זה שכבת הגנה על תיק השקעות
שכבת הגנה על תיק השקעות: מה השכבה עושה בפועל, איך היא פועלת מעל תיק קיים בלי לפרק אותו, מה נבדק לפני הפעלה, ומה חשוב לדעת על מה שהיא אינה מבטיחה.
למידע נוסף
הגנה על תיק השקעות: איך שומרים על מה שצברתם
מהי הגנה על תיק השקעות, מהן שלוש שכבות ההגנה המקובלות, מה עולה מכירת אחזקות לצורך הגנה, כיצד נמדדת עוצמת ההגנה בפועל ומה שכבת הגנה אינה יכולה לעשות.
למידע נוסף
שנאת הפסד: למה הפסד כואב פי שניים מרווח באותו גודל
מה זה שנאת הפסד, מה מצאו כהנמן וטברסקי על היחס בין כאב ההפסד לעונג הרווח, איך ההטיה מעצבת החלטות בתיק ואילו מסגרות עבודה מפחיתות את השפעתה על החלטות.
למידע נוסף
ריכוזיות במדדים: למה S&P 500 הוא לא תעודת ביטוח
סיכון מדד S&P 500 מתחיל בריכוזיות: איך שקלול לפי שווי שוק מרכז משקל בחברות הגדולות, איך מודדים את זה ומה המספר 500 באמת אומר על פיזור בתיק.
למידע נוסף
פער ההתנהגות: למה תשואת המשקיע נמוכה מתשואת הקרן שהוא מחזיק
מה זה פער ההתנהגות בין תשואת הקרן לבין תשואת המשקיע, איך נמדדת תשואה משוקללת זמן מול משוקללת כספית, מה מצאו המחקרים ומה מקטין את הפער בפועל.
למידע נוסף
סיכון רצף התשואות: למה סדר השנים חשוב יותר מהתשואה הממוצעת
סיכון רצף תשואות מסביר איך שני תיקים עם אותה תשואה ממוצעת מגיעים לתוצאה שונה: הדגמה מספרית, החלון הרגיש סביב תחילת המשיכות וכלים מקובלים להתמודדות.
למידע נוסף
סחף בתיק: איך 60/40 הופך ל-75/25 בלי ששמתם לב
מה זה סחף בהקצאת נכסים בתיק, איך תיק 60/40 הופך ל-75/25 בלי שבוצעה פעולה אחת, למה הסחף מגדיל את הסיכון בעיתוי הרגיש, ואיפה מזהים אותו בדוח התקופתי.
למידע נוסף
ניהול חשיפה דינמי: מה זה ובמה זה שונה מתזמון שוק
ניהול חשיפה דינמי הוא שינוי משקל הרכיב המנייתי לפי כלל כתוב ומדיד. מה מבדיל אותו מתזמון שוק, אילו נתונים משמשים ככלל החלטה ומה עלות היציאה.
למידע נוסף
מסמך מדיניות השקעה אישי: איך מתחייבים מראש להתנהגות
מה כולל מסמך מדיניות השקעה אישי, איך נקבעות רצועות וכללי איזון בזמן רגוע, אילו מגבלות מפורטות בו, מתי מעדכנים אותו ומה ההבדל בין תיק מנוהל למשקיע עצמאי.
למידע נוסף
מה זה תנודתיות ואיך חיים איתה
מה זה תנודתיות בשוק ההון, איך מודדים אותה בסטיית תקן ובתנודתיות גלומה, במה היא שונה מסיכון, איך היא שוחקת תשואה ואילו כלים מעשיים מאפשרים לחיות איתה.
למידע נוסף
מה זה סיכון זנב ולמה סטיית תקן מפספסת אותו
סיכון זנב בהשקעות: מה סטיית תקן מודדת ומה היא מניחה, למה אירועי קיצון נדירים משפיעים על ההון יותר מהממוצע, ואילו כלים מנסים לטפל בזנב ובאיזה מחיר.
למידע נוסף
מה זה גידור תיק השקעות ואיך זה עובד
מה זה גידור השקעות, כיצד פועלת פוזיציה מקזזת מעל תיק קיים, מהם מכשירי הגידור המקובלים, כמה עולה גידור בפועל ומה ההבדל בינו לבין הקטנת חשיפה בתיק.
למידע נוסף
מבוא לאופציות ונגזרים: כלי ההגנה של המקצוענים
מה זה אופציה ומה זה נגזר, מה ההבדל בין אופציית רכש למכר, ממה מורכב מחיר האופציה, איך מינוף הופך את הכלי למסוכן ולמה השימוש בו דורש בעל רישיון.
למידע נוסף
לקחים ממשברי עבר: 2008, קורונה ומה שביניהם
מה קרה בשוק ההון ב-2008, במרץ 2020 וב-2022, במה שלושת האירועים דומים, במה הם שונים לחלוטין, ואילו מסקנות מעשיות אפשר לגזור מהם לניהול תיק.
למידע נוסף
למה לא למכור בפאניקה: מה ההיסטוריה מלמדת על ירידות
מה קורה בפועל כשמוכרים בתוך ירידה, מה מלמדת ההיסטוריה של המדדים המרכזיים על ירידות והתאוששויות, מהי המתמטיקה של החזרה לנקודת המוצא ומה מחליף החלטה בזמן אמת.
למידע נוסף
למה הפיזור נעלם בדיוק במשבר: מתאמים שמתכנסים ל-1
מתאם בין נכסים בזמן משבר: למה רכיבים שנראו בלתי תלויים יורדים יחד באירועי לחץ נזילות, מה מלמדות 2008 ו-2022, ומה מוסיפים כשפיזור אינו מספיק.
למידע נוסף
כמה עולה להגן על תיק: מה קובע את מחיר ההגנה
מה קובע את עלות הגידור של תיק השקעות: עומק ההגנה, משך התקופה והתנודתיות הגלומה, ההבדל בין עלות מפורשת לעלות סמויה, ואיך משווים בין הצעות הגנה שונות.
למידע נוסף
ירידה של 30% בתיק: המתמטיקה של ההתאוששות ומה מלמדת ההיסטוריה
אחרי ירידה של 30% נדרשת עלייה של כ-43% כדי לחזור לנקודת המוצא. טבלת ההמרה המלאה, תרגום האחוזים לשנים, נתוני עבר על משכי התאוששות ומה מאריך את הדרך.
למידע נוסף
ירידה על הנייר מול הפסד ממומש: ההבדל שמשנה החלטות
מה ההבדל בין ירידה על הנייר להפסד ממומש, מתי ירידה עלולה להפוך לבלתי הפיכה, איך אופק ההשקעה משנה את המשמעות ומה מקומו של קיזוז הפסדים לצורכי מס.
למידע נוסף
יכולת נשיאת סיכון מול נכונות לקחת סיכון: ההבדל הקריטי
מה ההבדל בין יכולת נשיאת סיכון אובייקטיבית לבין נכונות סובייקטיבית לקחת סיכון, איזו מהן מגבילה בפועל, ולמה שאלון שמודד תחושה בלבד מפספס חצי מהתמונה.
למידע נוסף
חשיפה מטבעית וגידור מטבע בתיק ההשקעות
גידור מטבע בתיק השקעות: מה זו חשיפה מטבעית, איך מפרידים בין תשואת הנכס לתנועת השער, מה עולה הגידור ומתי קרן מנוטרלת מטבע משנה את התוצאה השקלית.
למידע נוסף
השקעות בארץ מול חו״ל: פיזור גיאוגרפי ו-Home Bias
פיזור השקעות בחו״ל מול הטיית הבית: איך נמדד המשקל המקומי בתיק, מה פיזור גיאוגרפי מקטין ומה הוא לא פותר, ואיזו חשיפה מטבעית הוא מוסיף בדרך.
למידע נוסף
הקטנת חשיפה מול גידור: שתי דרכים שונות להפחית סיכון
הקטנת חשיפה מנייתית מול גידור: מה קורה לאחזקות בכל אחת מהדרכים, מה משתנה מבחינת אירוע מס, אילו נסיבות מטות לכיוון אחד ולמה בפועל מדובר לרוב בשילוב.
למידע נוסף
הגנה על תיק שמנוהל אצל גוף אחר: איך זה עובד מבחינה מבנית
הגנה על תיק קיים בבנק או אצל גוף מנהל אחר: שלוש הדרכים המקובלות, מה נדרש טכנית בחשבון, מה קורה מבחינת מיסוי ואיך מונעים חפיפה בין שני הגופים.
למידע נוסף
איך נערכים בתיק למשבר, מלחמה או מפולת
מה כוללת היערכות למשבר בשווקים, למה היא נבנית מראש ולא בזמן אמת, אילו מרכיבים נבחנים בתיק, מה מלמדת ההיסטוריה של אירועי קיצון ומה אינו נחשב היערכות.
למידע נוסף
איך מגינים על תיק קיים בלי למכור אותו
מדריך להגנה על תיק מניות קיים בלי לפרק אותו: ההבדל בין מכירת אחזקות לבין שכבת הגנה מעל התיק, המשמעות במס ובעלויות, ומה שכבת הגנה אינה מבטיחה.
למידע נוסף
אופק ההשקעה: איך טווח הזמן משנה את הסיכון שאפשר לקחת
מה זה אופק השקעה ולמה הוא נמדד לפי מועד הצורך בכסף, איך מפצלים כמה אופקים בתיק אחד, מה משתנה כשהאופק מתקצר מעצמו ומה מגבלות ההסקה מנתוני העבר.
למידע נוסף
אג"ח כרכיב מגן בתיק: מתי זה עובד ומתי לא
רכיב אג"ח נועד להקטין את תנודתיות התיק, אך אינו פועל בכל תרחיש. הסבר על המנגנון, על המח״מ, על סיכוני הריבית והאשראי ועל המצבים שבהם הבלם אינו עובד.
למידע נוסףהאמור לעיל הינו מידע כללי בלבד, אינו מהווה ייעוץ השקעות ואינו תחליף לייעוץ המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם. השקעה בשוק ההון כרוכה בסיכון, לרבות אפשרות לאובדן כספי ההשקעה.
אוצרות שוקי הון בע״מ, חברה לניהול תיקי השקעות, בעלת רישיון מנהל תיקים מס׳ 830 מרשות ניירות ערך.